Консервативная торговля

[Ольшак Виктор]

Маленький ликбез по торговле на Форекс.
Для особо интересующихся даю ссылку. Весь текст не читал, вначале глазами пробежался - вроде верно толкуют. Если что не так, то это можно обсудить позже. - ССЫЛКА
Для начала - разница между рынком акций и рынком Форекс.
Если на рынке акций вы захотите купить акции Газпрома, но случится так, что никто их не продаёт, то вы не сможете купить акции Газпрома, ровно до тех пор, пока не появится продавец данных акций и вас устроит его цена на эту бумагу.
Форекс устроен иначе. Рынком Форекс по сути владеют маркетмейкеры. Маркетмейкеры, это группа банков, которые обеспечивают ликвидность валютного рынка. Этот рынок ликвиден всегда, поскольку прямой обязанностью маркетмейкеров является продажа и покупка любой валюты в любой момент времени, вне зависимости от того, дорожает эта валюта или дешевеет, каждому, кто захочет её купить или продать.
Чуть глубже.
Предположим, что вышли отличные новости по евро и отвратительные новости по доллару. Это явно означает, что евро будет расти, а доллар падать. График евро-доллар растёт. Все покупают евро и продают доллары. А маркетмейкер обязан покупать дешевеющие доллары и продавать дорожающие евро. И в этот момент маркетмейкер терпит убытки, которые он должен как-то компенсировать. Как вы понимаете, маркетмейкер по сути своей деятельности, торгует против всего рынка. И как же компенсируются убытки? Всё очень просто. Вся инсайдерская информация находится в руках маркетмейкеров, причём они ею владеет на законных основаниях, поскольку они должны исполнять выставленные трейдерами стопы и профиты. А теперь представьте, что вы играете в карты, показывая все свои карты своему противнику. Именно так и торгуют на форексе.

[S.Gorenkoff]

...Предположим, что вышли отличные новости по евро и отвратительные новости по доллару. Это явно означает, что евро будет расти, а доллар падать...

Это вообще ничего не значит. Если курс не пойдет в ожидаемую сторону или вообще пойдет в противоположную, аналитики задним числом объяснят, что ожидания уже были учтены рынком.

... А маркетмейкер обязан покупать дешевеющие доллары и продавать дорожающие евро...

Маркетмейкер никому ничего не обязан. Не будет выставлять заявки и все (но будет выставлять заявки своих клиентов), причем на рынке этих мейкеров много, имя им легион. Даже Центральные Банки не могут интервенциями на нормальном (не тонком рынке) повлиять на хороший тренд, а так, слегка качнуть курс. (Может кто-то один манипулировать ценами на нефть? Рынок очень похожий, там до реальной поставки доводится десяток процентов, остальное просто воздух - фьючерсы. Рады бы, но не получается при всем желании.)

... Вся инсайдерская информация находится в руках маркетмейкеров, причём они ею владеет на законных основаниях, поскольку они должны исполнять выставленные трейдерами стопы и профиты. А теперь представьте, что вы играете в карты, показывая все свои карты своему противнику. Именно так и торгуют на форексе.

Опять теория заговора. Мейкеры оперируют не стопами и профитами, а заявками на конвертацию с реальной поставкой (TOD, TOM). Стопы и тейки видят ДЦ (дилерские центры), которые работают с трейдерами (маржинальная торговля без реальной поставки). Сами ДЦ (если это вообще не кухня, которая не выводит позицию на рынок) являются мелкими клиентами форекса и погоды на нем не делают (на рынке они вообще блохи, которые едут на собаке). Вот они да, могут двигать выдаваемые трейдерам котировки (выдавать нерыночные котировки для выбивания стопов, неправильно исполнять ордера (с сильным проскальзыванием), отказать в обслуживании при сильном движении и прочее, в худшем случае вообще отказать в выплате депозита), но с такими фактами борются, предают их огласке. Не работайте с левыми ДЦ и будет вам счастье.

[Brother Fox]

Браво.
Только зачем столько лишних слов. Можно было написать проще. Форекс для мелких сошек это лохотрон (или казино, кому как нравится)
Хочешь на форексе торговать, трогуй напрямую на свои, тогда будет все честно и прогнозируемо. А так, все равно что монетки в "однорукого" кидать и надеяться что "вот-вот сорву джек пот".

[S.Gorenkoff]

.. Можно было написать проще. Форекс для мелких сошек это лохотрон (или казино, кому как нравится) ...

На этот счет существую разные мнения ... А вот то, что на этом рынке достаточно трудно заработать - это правда. Это все равно как бы если любительскую дворовую команду по хоккею выпустили против призера НХЛ. Шансы очень малы. Придется работать против реальных профессионалов и это надо четко себе представлять. На этом рынке лишних денег нет. Может случится, как в поговорке: "Пошел за шерстью, а вернулся стриженным".

[Ольшак Виктор]

...Предположим, что вышли отличные новости по евро и отвратительные новости по доллару. Это явно означает, что евро будет расти, а доллар падать...

Это вообще ничего не значит. Если курс не пойдет в ожидаемую сторону или вообще пойдет в противоположную, аналитики задним числом объяснят, что ожидания уже были учтены рынком.

Мы не рассматриваем прогнозы. Рассматриваем исключительно работу рынка. Маркетмейкер всегда преследует свою выгоду. Даже тогда, когда даёт послабление и тогда участники рынка могут заработать, но это уже другая история.

[S.Gorenkoff]

Мы не рассматриваем прогнозы. Рассматриваем исключительно работу рынка. Маркетмейкер всегда преследует свою выгоду. Даже тогда, когда даёт послабление и тогда участники рынка могут заработать, но это уже другая история.

Я так и не понял, Виктор Героминович, занесли в понедельник в ДЦ десятку зелени (а то я уже готовился запастись попкорном) или ваша тактика (консервативная) ждать послабления от маркет мейкеров?

[Ольшак Виктор]

Маркетмейкер никому ничего не обязан. Не будет выставлять заявки и все (но будет выставлять заявки своих клиентов), причем на рынке этих мейкеров много, имя им легион. Даже Центральные Банки не могут интервенциями на нормальном (не тонком рынке) повлиять на хороший тренд, а так, слегка качнуть курс. (Может кто-то один манипулировать ценами на нефть? Рынок очень похожий, там до реальной поставки доводится десяток процентов, остальное просто воздух - фьючерсы. Рады бы, но не получается при всем желании.)

Маркетмейкер форекс непрерывно выставляет котировки и поддерживают ликвидность. Он должен исполнить поступающий ордер за свой счет, если нет противоположного ордера.
Маркетмейкеры не могут идти против глобального тренда. Это действительно не под силу никому и более того неразумно. Однако они имеют полную информацию о торговле на валютном рынке, как я уже писал выше. Они терпят убытки, поддерживая ликвидность в угоду толпе покупая дешевеющую валюту и продавая дорожающую. Однако чуть позже, если не тут же, отыгрывают свои потери, работая с уровнями стопов участников рынка.

[Ольшак Виктор]

Я так и не понял, Виктор Героминович, занесли в понедельник в ДЦ десятку зелени или ваша тактика (консервативная) ждать послабления от маркет мейкеров?

Счёт открыт. Результаты сделок буду публиковать по мере их завершения. Пока сделок нет. Ждать глобального тренда, это скорее стратегия инвестирования, чем спекуляций.

[S.Gorenkoff]

... Ждать глобального тренда, это скорее стратегия инвестирования, чем спекуляций.

Это дело вкуса выбора таймфрейма. Для кого-то и дневной тренд - очень длинный, а для кого и трехмесячный не о чем. Просто чем меньше таймфрейм, тем относительно больше затраты на дилерский спред и относительно выше рыночный шум, тем сложнее заработать, тем сильнее нагрузка на психику, тем короче время жизни депозита.

[Ольшак Виктор]

... Ждать глобального тренда, это скорее стратегия инвестирования, чем спекуляций.

Это дело вкуса выбора таймфрейма. Для кого-то и дневной тренд - очень длинный, а для кого и трехмесячный не о чем. Просто чем меньше таймфрейм, тем относительно больше затраты на дилерский спред и относительно выше рыночный шум, тем сложнее заработать, тем сильнее нагрузка на психику, тем короче время жизни депозита.

Всё верно.